Инвестиции во время кризиса: Как во время кризиса завладеть миром с помощью инвестиций и грамотной диверсификации

Как во время кризиса завладеть миром с помощью инвестиций и грамотной диверсификации

«Даже в случае новой мировой войны у информированных и просвещенных будет возможность сохранить свои деньги в безопасности и, может быть, приумножить их», — считает автор бестселлеров для начинающих инвесторов Эндрю Крейг. Он также уверен, что инвестировать долю своего дохода каждый месяц должен каждый, а делая это правильно, можно не только победить инфляцию, но и завладеть миром

Эндрю Крейг начинал свою карьеру помощником конгрессмена в США. После этого он, вооружившись полученным опытом, более 20 лет работал на финансовом рынке в различных компаниях мира, включая UBS, французский банк Credit Agricole, шведский банк SEB, а также участвовал в качестве консультанта в IPO таких компаний, как Burberry, Campari и easyJet. Крейг не претендует на звание финансового гуру, но он считает своей миссией объяснить всем людям, что инвестировать — это просто и выгодно. В своих книгах он объясняет основы финансового мира, рассказывает, с чего начать и какая информация действительно важна для розничных инвесторов, а какая — навряд ли пригодится. В конце февраля в издательстве АСТ выйдет одна из самых популярных его книг «Как завладеть миром. Инвестируйте умно и мыслите глобально». Forbes публикует отрывок, посвященный диверсификации.

Преимущества владения миром 

Самый мощный инструмент, который работает на инвестора, — это диверсификация. Обратимся к двум ключевым инвестиционным темам: мировая экономика продолжает расти и в мире наблюдается значительная реальная инфляция. У  вас не должно вызвать удивление, что, если вы собираетесь использовать более простой и «шаблонный» подход к инвестированию, вам нужно будет просто «владеть миром» и «владеть инфляцией». Это наша отправная точка. Рассмотрим, почему мы хотим использовать этот подход и как мы можем достичь этого с максимальной эффективностью, учитывая доступные сегодня финансовые счета и продукты.  

Я рекомендую инвестировать любые деньги, которые вы можете позволить себе по собственному мнению, регулярно каждый месяц с помощью прямого дебетового списания. Ежемесячное инвестирование дает два важных преимущества. Во-первых, его легко настроить и оно требует минимума усилий в дальнейшем. Вам не придется принимать сложные решения о  том, когда инвестировать ваши деньги. Это увеличит ваши шансы на самом деле что-то сделать со своими финансами в скором будущем. 

Еще одно ключевое преимущество регулярного ежемесячного инвестирования заключается в том, что это приводит к так называемому «усреднению», или «сглаживанию». Очевидно, что цена любого финансового актива или рынка со временем повышается и понижается. Инвестируя каждый месяц, вы увеличиваете свои шансы на покупку по хорошей средней цене и  гарантируете, что не вкладываете большие деньги во что-то непосредственно перед крахом. Если что-то, чем вы владеете, рухнет, действуя путем усреднения каждый месяц, вы купите это по низкой цене в следующие месяцы после обвала. Это убирает огромное количество стресса и хлопот и является ключом к поддержанию управляемости. 

Когда я говорю о «владении миром», я имею в виду следующее: 

• вы должны владеть широким спектром инвестиционных продуктов или активов. В долгосрочной перспективе вы захотите владеть депозитами, акциями, облигациями, биржевыми товарами и недвижимостью, а не одной или двумя из этих категорий; 

• вы должны стремиться владеть активами со всего мира, а не только из одной географической области, такой как Великобритания или США. 

Как вы помните, ранее я писал, что мировая экономика в целом продолжает расти.

Вы также помните, как важно быть диверсифицированным. Владение миром предполагает, что вы будете диверсифицированы как географически, так и по классам активов. Но что это значит?

Материал по теме

Географическая диверсификация

«Географическая диверсификация» просто означает, что, если одна часть мира переживает трудные времена, например, Европа или США, у вас все еще есть хорошие шансы заработать деньги. Ведь у вас есть доступ к другой части, переживающей большой подъем, например, к определенным развивающимся рынкам или к Японии. В каждый конкретный год одни части мира оказываются сильнее других. 

Вместо того, чтобы пытаться понять, где лучше всего разместить ваши деньги в следующем году, что сложно и требует много времени, проще всего инвестировать во все основные части мира.

Это означает, что вы получаете выгоду от последовательного роста мировой экономики в целом. Имейте в виду, действительно «тяжелые» годы для всего мира бывали только во время крупных войн. 

Одна из самых больших ошибок, которую люди совершают со своими инвестициями, заключается в том, что они, как правило, владеют активами в  своей стране. Это означает две вещи: во-первых, когда эта конкретная страна или географический регион переживают трудные времена, их инвестициям там придется несладко. Во-вторых, они упускают потенциально взрывной рост, связанный с владением тем, что некоторые сочли бы более экзотическими частями мира. 

Стоит отметить, фондовые рынки во многих быстрорастущих регионах мира могут удвоиться или даже утроиться довольно быстро. При такой эффективности вам не нужно вкладывать в эти рынки большую долю денег, чтобы ощутить существенное влияние на рост вашего благосостояния и достижение тех показателей, которые мы видели в начале книги. Нет никаких гарантий, что это будет продолжаться. Тенденция может даже повернуться вспять, и рост в США и Великобритании однажды может снова стать более высоким, чем в таких странах, как Китай, Индия и Бразилия (подчеркну, на момент написания этого третьего издания книги в основном так и есть). 

Ключевой момент: вы, возможно, не захотите тратить слишком много времени, пытаясь понять, что произойдет. Более простой подход — гарантировать, что у вас есть доступ к миру в целом. Поскольку мир продолжает расти и развиваться, такой подход даст вам наилучшие шансы извлечь из этого роста выгоду. 

Материал по теме

Я повторюсь, единственные моменты, когда мир в целом не мог вырасти, были во время крупных войн. Если нам не повезет, и «Третья мировая война» случится при нашей жизни, эффективность ваших инвестиций может стать наименьшей из ваших проблем. При этом, не желая показаться ужасно циничным, я должен отметить, что опытные инвесторы обычно обнаруживают, что даже военное время может быть достаточно прибыльным. Даже в  случае новой мировой войны у  информированных и просвещенных будет возможность сохранить свои деньги в безопасности и, может быть, приумножить их. 

Однако, если оставить в стороне эту весьма депрессивную возможность, при более нормальном положении вещей «владение миром» означает, что в конечном итоге вам будет нужен доступ ко всему миру: к Великобритании, Европе, США, Японии и остальной части Азии, а также к различным развивающимся рынкам. Чтобы иметь возможность поймать эти удвоения и утроения с течением лет и извлечь выгоду из взрывного роста мирового среднего класса, вы захотите владеть активами в как можно большем количестве мест. В идеальном мире вы также можете владеть широким спектром типов компаний — больших и маленьких — во всех этих регионах.

 

Одна из причин, по которой относительно мало людей применяли такую стратегию в прошлом, заключается в том, что частным лицам было очень трудно инвестировать подобным образом. Также относительно немногие финансовые консультанты понимают, как это делать или даже почему это хорошая идея — по всем тем причинам, что мы рассмотрели ранее в  книге. Еще не так давно для частного лица эта стратегия была фактически невозможна. Сегодня вы можете стать к  подобному распределению активов ближе, чем когда-либо прежде, и не платить при этом сумасшедших комиссий — даже если для начала у вас есть небольшая сумма денег. 

Диверсификация по классам активов 

«Диверсификация по классам активов» означает, что в такие ужасные годы кризиса, когда акции (или фондовые рынки) обваливаются, как, например, произошло с большинством из них в 2000-м и 2008 году, вы не потеряете значительную часть своих денег, как все остальные. На самом деле у вас будут хорошие шансы на положительный год (или, по крайней мере, гораздо менее отрицательный, чем у большинства людей). Ведь, даже если ваши акции могут упасть в цене, вы будете владеть другими активами, такими как недвижимость, облигации, золото, серебро, нефть и другие биржевые товары. Многие из них очень хорошо устояли бы в плохой для акций год. Причина этого связана с явлением, называемым «отрицательной корреляцией». 

В инвестициях часто бывает так, что одни виды активов имеют тенденцию расти, когда другие падают: иными словами, между ними есть отрицательная корреляция. Это отношение в реальной жизни никогда не бывает точным, но если вы владеете самыми разными типами активов, а не, скажем, просто акциями или просто недвижимостью, у вас гораздо больше шансов, что ваши деньги продолжат расти, если произойдет обвал фондового рынка или недвижимости, например. 

С 2000-го по 2011 год золото росло в цене с каждым годом.

Как жаль, что подавляющее большинство людей в мире не владеют им. До этого акции росли практически каждый год в течение 10 лет или около того, тогда как золото продолжительное время не менялось или падало в цене. В 2007–2009 годах фондовые рынки по всему миру рухнули более чем наполовину, но в 2008  году нефть достигла рекордного уровня, а в 2009 году золото выросло почти на 20%. В долгосрочной перспективе гораздо проще владеть комбинацией активов, чтобы у вас было больше шансов владеть чем-то, что повышается при падении другого типа активов. 

Подводя итог: заветная мечта здесь — чтобы ваши деньги работали с минимумом усилий, но с максимальным доступом к миру в целом. В конечном итоге вы захотите стать счастливым обладателем самых разных активов: акций со всего мира, депозитов, биржевых товаров, облигаций и недвижимости — чтобы в будущем извлекать выгоду из глобального мирового роста, где бы он ни происходил. 

Материал по теме

Преимущества владения инфляцией 

Вы также захотите убедиться, что вы вкладываете хороший процент своих денег каждый месяц, чтобы защитить себя от реальной инфляции. Лучший способ сделать это — владеть денежными металлами (золотом и серебром) и широким спектром других биржевых товаров. Это будет означать, что, в отличие от почти всех остальных, вы на самом деле выиграете от инфляции цен на «вещи», а не пострадаете от снижения уровня жизни. 

Я считаю, что денежные металлы находятся на многолетнем «бычьем» рынке (по крайней мере, по сравнению с бумажными валютами), в первую очередь — из-за действий центральных банков мира по печатанию денег. Пока центральные банки всего мира продолжают печатать (или, скорее, создавать) больше денег, драгоценные металлы и другие «вещи» будут продолжать дорожать в долгосрочной перспективе (если не прямо пропорционально). Доступ к денежным металлам и биржевым товарам повысит вашу общую эффективность, не усложняя дела и не особо увеличивая издержки. Если центральные банки перестанут печатать деньги и повысят процентные ставки в ближайшие годы, это изменится. Но, пока они продолжают проводить политику последних нескольких лет, нам нужно будет инвестировать в соответствии с этим. 

Некоторые читатели заметят, что золото и серебро за последние несколько лет сильно упали, но я не считаю, что это повлияет ни на один из аспектов, о которых я говорю. Золото выросло в 24 раза в 1970-х  годах, но снизилось примерно на 50% в 1975 году. Ничто не растет без периодических корректировок, но если вы хорошо диверсифицированы, вы можете полагаться на свое распределение и продолжать вкладывать — и если вы инвестируете регулярно, вы также будете получать хорошую среднюю цену в долгосрочной перспективе.

Такой подход используют самые умные инвесторы. Я, безусловно, не первый, кто отстаивает этот метод инвестирования. Этот широкий подход уже несколько десятилетий обеспечивает отличные результаты некоторым из самых умных инвесторов в мире.  

Знаменитый американский инвестор Гарри Браун сказал о владении широким кругом инвестиций: «За длительный период времени выигрышные инвестиции приносят больше ценности портфелю, чем отнимают проигрышные». Между тем титулованный британский управляющий активами Тим Прайс назвал диверсификацию «единственным бесплатным сыром» в инвестировании. Я думаю, что лучше всего инвестировать с самыми умными инвесторами в мире или, если это не удается, инвестировать, как они. 

Инвестиции в кризис: как сохранить активы и прибыль?

Экономика циклична, периоды роста сменяются периодами спада, и время от времени случаются кризисы. Только в XX веке произошло около 20-ти идентифицируемых кризисов. И это не считая геополитических событий, таких как войны или террористические атаки, которые также приводили к внезапному падению рынков. 

Инвестирование в кризис, несомненно, рискованно. Ведь сроки и масштабы восстановления сложно прогнозировать. Но как правило, инвесторы, которые не поддаются страху и беспокойству, действуют рационально и обдуманно, могут не только сохранить, но и приумножить свои сбережения в кризис. Недаром говорят, что кризис – это время возможностей. 

В предыдущем материале мы рассказывали о сроках восстановления рынков после периодов спада. Так, после обычного падения фондового рынка на 10-20% на восстановление уходит 4 месяца, а снижение на 20-40% приводит к 15 месяцам восстановления. Самые серьезные падения рынка более 40% длились около 22 месяцев – и на восстановление уходило, в среднем, около 58 месяцев.

Из истории

В исследовании, проведенном группой Неда Дэвиса, рассматривались 28 глобальных кризисов за последние сто лет, от немецкого вторжения во Францию во время Второй мировой войны до террористических атак, подобных 11 сентября. Каждый раз рынки реагировали стремительным падением, но вскоре восстанавливались. И те инвесторы, которые продавали в страхе, были вынуждены выкупать свои портфели по более высоким ценам, в то время как терпеливые инвесторы были вознаграждены.

Например, после нападения на Перл-Харбор 7 декабря 1941 года индекс S&P 500 упал более чем на 4% и продолжал падать еще на 14% в течение следующих нескольких месяцев. Однако после этого и вплоть до окончания войны в 1945 году фондовый рынок возвращался в среднем более чем на 25% в год. Ту же картину можно наблюдать и после других геополитических событий.

Почему большинство инвесторов действуют иррационально в кризис?

Инвесторы часто ведут себя не так, как говорит традиционная финансовая теория. Ведь согласно теории, каждый индивид ведет себя рационально, чтобы максимизировать полезность. Но на деле люди чаще ведут себя иррационально и эмоционально, особенно когда на рынке царит страх и неопределенность.

Поведенческая финансовая теория показывает, что люди не просто не склонны к риску, но на самом деле они больше склонны к потерям. 

Большинство инвесторов очень чувствительны к потерям, поэтому стремятся продать прибыльные акции как можно быстрее, а убытки держат как можно дольше.  Таким образом, когда инвесторы в плюсе, они менее склонны к риску, а когда в минусе – наоборот. К сожалению, принятие на себя чрезмерного риска при убыточной позиции, как правило, лишь усугубляет масштабы потерь.

Как инвестору действовать в кризис?

В любой кризис ключ к успеху – спокойствие и рациональный подход. Важно не паниковать из-за резкого падения цен на активы, а стараться не поддаваться эмоциям и рассматривать снижение цен как возможность для потенциальной покупки.

Часто страх приводит к тому, что цены на активы опускаются значительно ниже их фундаментальных или внутренних значений. Со временем рынок восстановится, а цены вернутся к их обоснованным уровням. Инвестирование в условиях кризиса требует дисциплины, терпения и, конечно же, достаточного количества ликвидных активов, доступных для совершения перспективных покупок.

Инвестиции в рецессию — NerdWallet

Вы наш главный приоритет.

Каждый раз.

NerdWallet, Inc. является независимым издателем и службой сравнения, а не инвестиционным консультантом. Его статьи, интерактивные инструменты и другой контент предоставляются вам бесплатно в качестве инструментов самопомощи и только в информационных целях. Они не предназначены для предоставления рекомендаций по инвестициям. NerdWallet не гарантирует и не может гарантировать точность или применимость любой информации в отношении ваших индивидуальных обстоятельств. Примеры являются гипотетическими, и мы рекомендуем вам обратиться за персональным советом к квалифицированным специалистам по конкретным инвестиционным вопросам. Наши оценки основаны на прошлых результатах рынка, и прошлые результаты не являются гарантией будущих результатов.

Мы считаем, что каждый должен уметь уверенно принимать финансовые решения. И хотя на нашем сайте представлены не все компании или финансовые продукты, доступные на рынке, мы гордимся тем, что рекомендации, которые мы предлагаем, информация, которую мы предоставляем, и инструменты, которые мы создаем, являются объективными, независимыми, простыми и бесплатными.

Так как же нам зарабатывать деньги? Наши партнеры компенсируют нам. Это может повлиять на то, какие продукты мы рассматриваем и о чем пишем (и где эти продукты появляются на сайте), но это никоим образом не влияет на наши рекомендации или советы, которые основаны на тысячах часов исследований. Наши партнеры не могут платить нам за предоставление положительных отзывов о своих продуктах или услугах. Вот список наших партнеров.

Нет такой вещи, как инвестиции, «защищенные от рецессии», но некоторые виды акций, фондов и стратегий могут помочь вашему портфелю лучше пережить экономический спад.

By

Крис Дэвис

Крис Дэвис
Ассистент ответственного редактора | Криптовалюта, брокерские счета, фондовый рынок

Крис Дэвис — помощник редактора в команде инвесторов. Как писатель он освещал фондовый рынок, инвестиционные стратегии и инвестиционные счета, а в качестве представителя он появлялся на NBC Bay Area и цитировался, среди прочего, Forbes, Apartment Therapy, Martha Stewart и Lifewire. Его работы публиковались в Associated Press, The Washington Post, MSN, Yahoo Finance, MarketWatch, Newsday и TheStreet. Ранее он был контент-менеджером службы управления элитной недвижимостью InvitedHome и редактором отдела юридического и финансового отдела международного маркетингового агентства Brafton. Он провел почти три года за границей, сначала в качестве старшего писателя маркетингового агентства Castleford в Окленде, Новая Зеландия, а затем в качестве учителя английского языка в Испании. Он живет в Лонгмонте, штат Колорадо.

и

  Сэм Таубе

Сэм Таубе
Ведущий писатель | Акции, ETF, экономические новости

Сэм Таубе пишет об инвестировании для NerdWallet. Он освещал инвестиционные и финансовые новости с тех пор, как в 2016 году получил степень по экономике в Мэрилендском университете. Ранее Сэм писал для Investopedia, Benzinga, Seeking Alpha, Wealth Daily и Investment U, а также работал редактором для Investment U, Wealth Daily. и инвестиционное письмо Haven. Он базируется в Бруклине, Нью-Йорк.

 

12 января 2023 г.

Под редакцией Ариэль О’Ши

Ариэль О’Ши
Ведущий ответственный редактор | Пенсионное планирование, управление инвестициями, инвестиционные счета

Ариэль О’Ши возглавляет команду по инвестициям и налогам в NerdWallet. Она освещала личные финансы и инвестиции в течение 15 лет, ранее в качестве исследователя и репортера для ведущего журналиста и автора личных финансов Жана Чацки. Ариэль появлялась в качестве финансового эксперта в шоу «Сегодня», NBC News и ABC «World News Tonight», а также цитировалась в национальных изданиях, включая The New York Times, MarketWatch и Bloomberg News. Электронная почта: [электронная почта защищена].

Отзыв от Ракель Теннант

Ракель Теннант
Старший младший специалист по финансовому планированию | финансовое планирование, управление активами, высокий собственный капитал, недостаточно обслуживаемые сообщества, пенсионное планирование

Ракель Теннант, CFP, старший младший специалист по финансовому планированию в 2050 Wealth Partners, виртуальной, всесторонней, платной фирме по финансовому планированию и управлению активами, которая специализируется на помогая создателям богатства в первом поколении, преуспевающим профессионалам, защитникам богатства поколения сэндвичей и тем, кто переходит от наемного работника к предпринимателю. Теннант начала свою карьеру в сфере платных фирм RIA, обслуживая клиентов со сверхвысоким уровнем дохода, и теперь горда тем, что направляет свою страсть к помощи более молодым, разнообразным и недостаточно обслуживаемым клиентам, которые часто чувствуют, что традиционные фирмы пренебрегают ими. Выпускница Университета Тоусона, Теннант является одной из первых 12 выпускников специальности «Финансовое планирование», зарегистрированной Советом директоров CFP Таусона, и первой в своем классе, сдавшей экзамен CFP. Она с гордостью сотрудничает со своей альма-матер в качестве писателя и приглашенного докладчика для студентов, преподавателей и сотрудников, повышая осведомленность как в области финансового планирования, так и в отрасли финансового планирования RIA. Она была представлена ​​​​в эпизоде ​​подкаста 2050 TrailBlazer «Сила партнерства», видео CFP Board « Оставайся на своем пути» и в выпуске новостей Колледжа бизнеса и экономики Тоусона «В поисках правильного соответствия». Теннант также является профессиональным наставником CFP Board.

---

В NerdWallet наш контент проходит строгую редакционную проверку

. Мы настолько уверены в правильности и полезности нашего контента, что позволяем сторонним экспертам проверять нашу работу.

Многие или все продукты, представленные здесь, получены от наших партнеров, которые выплачивают нам компенсацию. Это влияет на то, о каких продуктах мы пишем, где и как продукт появляется на странице. Однако это не влияет на наши оценки. Наши мнения являются нашими собственными. Вот список наших партнеров и вот как мы зарабатываем деньги.

---

Информация об инвестировании, представленная на этой странице, предназначена только для образовательных целей. NerdWallet не предлагает консультационные или брокерские услуги, а также не рекомендует и не советует инвесторам покупать или продавать определенные акции, ценные бумаги или другие инвестиции.

В последнее время из-за упорной инфляции, роста процентных ставок и нестабильности на фондовом рынке звучали сигналы тревоги о рецессии.

В опросе, проведенном Национальной ассоциацией экономики бизнеса в декабре 2022 г., большинство респондентов заявили, что в 2023 г. США, вероятно, войдут в рецессию9.0006

Национальная ассоциация экономики бизнеса

. Обзор условий ведения бизнеса, декабрь 2022 г.

По состоянию на 22 декабря 2022 г.

Просмотреть все источники

Хотя инвестирование в рецессию может быть пугающим, оно не должно нервировать — если вы знаете, что искать.

При выборе того, во что инвестировать во время рецессии, в первую очередь вам потребуется определиться со своими личными целями. Вы ищете:

• Минимизировать риски волатильности фондового рынка?

• Максимизировать долгосрочную прибыль?

• Инвестировать в фондовый рынок, пока цены низкие (также известный как покупка на падении)?

Создание портфеля, включающего все эти стратегии, может быть идеальным решением, но успешное применение любой из них может оказать существенное положительное влияние на ваше финансовое будущее.

🤓Подсказка для ботаников

Для долгосрочных инвесторов рыночный спад может просто означать распродажу акций и других инвестиций. Если вы еще не инвестируете, вы можете воспользоваться одним из наших вариантов лучших инвестиционных счетов.

У нас рецессия?

Часто говорят, что рецессия определяется снижением валового внутреннего продукта (ВВП) два или более кварталов подряд, что мы наблюдали в первой половине 2022 года.

Однако Национальное бюро экономических исследований (НБЭИ) который является официальным «счетчиком» рецессий в США, использует несколько более широкое определение. Он определяет рецессию как «значительное снижение экономической активности, которое распространяется на всю экономику и длится более нескольких месяцев».

NBER использует различные показатели, такие как личный доход, занятость и промышленное производство, для оценки рецессии. О начале новой рецессии пока не сообщается.

Как инвестировать во время рецессии

Несмотря на то, что никакие инвестиции не гарантируют устойчивость к рецессии, некоторые из них, как правило, работают лучше, чем другие, во время спадов. К ним относятся акции здравоохранения и потребительских товаров (или фонды, отслеживающие эти сектора), акции компаний с большой капитализацией и доходные инвестиции.

Акции товаров медицинского назначения и потребительских товаров

Компании, которые продают свои акции на фондовом рынке, разбиты на сектора. Сектора — это группы, относящиеся к типу бизнеса, которым занимается компания, всего 11 секторов:

1. Услуги связи.

2. На усмотрение потребителя.

3. Товары народного потребления.

4. Энергия.

5. Финансы.

6. Здравоохранение.

7. Промышленность.

8. Информационные технологии.

9. Материалы.

10. Недвижимость.

11. Коммунальные услуги.

Во время рецессии некоторые секторы экономики, как правило, опережают другие по мере изменения потребностей потребителей. Делия Фернандес, сертифицированный специалист по финансовому планированию и владелец Fernandez Financial Advisory в Лос-Аламитосе, Калифорния, говорит, что примерами этого могут служить секторы здравоохранения и потребительских товаров.

Исследование 2021 года под названием «Устойчива ли занятость в сфере здравоохранения и «защищена ли она от рецессии»» показало, что наем работников здравоохранения оставался стабильным, несмотря на экономический спад, что является одним из показателей того, насколько устойчивым к рецессии был рынок здравоохранения даже до спада, связанного с пандемией.

Национальное бюро экономических исследований

. Является ли занятость в сфере здравоохранения устойчивой и «защищенной от рецессии»?

По состоянию на 22 сентября 2022 г.

Просмотреть все источники

Сектор здравоохранения включает биотехнологические и фармацевтические компании. Сектор потребительских товаров включает продукты питания и напитки, товары для дома и личного пользования и даже алкоголь и табак.

В этих секторах, как правило, не наблюдается быстрого роста, который может наблюдаться в других секторах, таких как потребительские товары и услуги, которые считаются скорее желаниями, чем потребностями, например, одежда, рестораны и предметы роскоши. и фазы восстановления после рецессии.

«В условиях любого экономического спада мы часто обращаем внимание на основные потребительские товары. И это обычные продукты, которые мы покупаем, и магазины, в которых мы их покупаем», — говорит Фернандес. «Потому что, несмотря ни на что, вы покупаете туалетную бумагу, в конце концов вы пойдете к врачу, вам нужно есть, вам нужно пить».

Эти акции, считающиеся «защитными акциями», могут быть не такими привлекательными в периоды бума, как на бычьем рынке. Но медвежьи рынки и рецессии могут быть временем для переоценки и рассмотрения компаний, которые продают товары, которые покупают все, независимо от внешних обстоятельств, отметил Фернандес.

Здоровые акции с большой капитализацией

Если вы заинтересованы в инвестировании в отдельные акции во время рецессии, вы можете рассмотреть варианты в секторах, описанных выше. Но это не единственные критерии: низкий уровень долга, прибыльность, сильные балансы и положительный денежный поток могут помочь компании пережить трудные экономические времена.

«Вы увидите больших парней, которые переживут этот спад и будут процветать и процветать, — говорит Фернандес.

Так как же идентифицировать эти компании? Одним из лучших мест для начала является использование бесплатного скринера. Если у вас уже есть брокерский счет, он, скорее всего, доступен на веб-сайте брокера.

Вот несколько примеров критериев, которые можно установить в скринере акций:

1. Установите рыночную капитализацию на «большую капитализацию» или выше. Акции с большой капитализацией — это акции некоторых крупнейших компаний США, обычно оцениваемые в 10 миллиардов долларов и более. Эти компании, как правило, более стабильны во время волатильности и имеют меньший риск выхода из бизнеса.

2. Установите цену производительности. Так вы найдете отдельные акции, которые показали лучшие результаты, чем рынок в целом. Во-первых, вам нужно определить эффективность широкого рыночного индекса, такого как S&P 500, за определенный период. Чтобы найти акции, показавшие лучшие результаты в этом году, установите фильтр ценовой эффективности в скринере акций, чтобы показать все, что выше показателей S&P 500 за прошлый год.

3. Выберите обыкновенные акции. Если у вас есть возможность отфильтровать тип ценных бумаг, выберите «обыкновенные акции», чтобы упростить задачу.

4. Выберите сектор. Здесь вы можете указать основные потребительские товары или секторы здравоохранения, о которых говорилось выше (или любые другие, на которые вы, возможно, захотите обратить внимание).

Вы также можете отфильтровать акции с положительным ростом дивидендов. Постоянное увеличение дивидендов может быть признаком финансовой устойчивости и дисциплины, здоровых балансов и постоянного денежного потока — всех факторов, которые могут помочь компаниям противостоять рецессии. Имейте в виду, что этот фильтр ограничит ваши варианты только дивидендными акциями, но он должен отображать некоторые из более авторитетных компаний, которые могут лучше выдерживать сложные рыночные условия.

Это не означает, что эти компании всегда будут сильны во время рецессии. Всегда помните, что прошлые результаты не гарантируют будущих результатов. Но это точки данных, которые могут повлиять на ваш возможный выбор.

Фонды, которые отслеживают определенные сектора

Инвестирование в фонды, такие как биржевые фонды и недорогие индексные фонды, часто менее рискованно, чем инвестирование в отдельные акции, что может быть особенно привлекательным во время рецессии.

Инвестирование в фонды дает вам доступ к определенным корзинам ценных бумаг, а не только к отдельным инвестициям (например, к отдельным акциям). Во времена рецессии это один из способов инвестировать в несколько компаний в наиболее устойчивых секторах, избегая при этом концентрации риска в какой-либо одной компании.

Если одна компания в фонде работает плохо, высокие результаты других компаний могут компенсировать потери отстающей компании.

Например, если вы хотите инвестировать только в компании, производящие товары широкого потребления, вы можете обратить внимание на акции Vanguard’s Consumer Staples ETF или Consumer Staples Select Sector SPDR Fund. Эти фонды вышли из медвежьего рынка Великой рецессии вниз на 29% и 27% соответственно, в то время как S&P 500 по-прежнему упал более чем на 50%. Оба этих фонда включают доли в Procter & Gamble, Coca-Cola, Pepsi, Costco и множестве других компаний, производящих товары народного потребления.

«Большинство людей не занимаются подбором акций, — говорит Фернандес. «Большинство людей добьется большего успеха, купив индекс чего-либо и позволив этому индексу служить своей цели».

Инвестиции с фиксированным доходом и приносящие дивиденды

Инвесторы обычно стекаются в инвестиции с фиксированным доходом (например, облигации) или инвестиции, приносящие дивиденды (например, дивидендные акции) во время рецессии, потому что они предлагают обычные денежные выплаты.

Дивидендные акции — это акции компании, которая делит часть своей прибыли со всеми своими акционерами в зависимости от количества акций, которыми владеет каждый инвестор. Инвестирование в компании с большим опытом выплаты и увеличения дивидендов может привести к стабильному денежному потоку даже во время рецессии.

Другой вариант — инвестировать в дивидендные ETF, которые состоят из компаний, известных тем, что регулярно выплачивают высокие дивиденды.

И хотя эти платежи можно получать в виде наличных и использовать в качестве дохода, есть еще один фактор, который делает дивиденды более привлекательными в периоды волатильности, по словам Маргериты Ченг, CFP и генерального директора Blue Ocean Global Wealth в Гейтерсберге, штат Мэриленд.

«Преимущество инвестирования в приносящие дивиденды акции, взаимные фонды или ETF заключается в том, что дивиденды можно реинвестировать. Даже если стоимость ваших акций снижается из-за условий, реинвестированные дивиденды снижают волатильность», — объясняет Ченг. «Допустим, фондовый рынок упал на 10%, но ваши акции приносят дивиденды в размере 3%. Если это будет реинвестировано, вы не столкнетесь с таким большим недостатком».

При поиске акций, приносящих дивиденды, или ETF, приносящих дивиденды, важно помнить, что доходность не должна быть самым большим определяющим фактором, поскольку самая высокая доходность, как правило, сопряжена с дополнительным риском. Скорее ищите последовательность в выплате или увеличении дивидендов, что свидетельствует о хорошем корпоративном управлении.

» Хотите начать? Посмотрите наш список из 25 акций с высокими дивидендами и узнайте, как в них инвестировать.

Облигации (и многие фонды облигаций) похожи в том, что они осуществляют периодические платежи с течением времени, но механика отличается.

Облигации, независимо от того, выпущены ли они правительством США или корпорацией, по сути представляют собой кредит. Вы отдаете определенную сумму авансом компании или правительству, а взамен получаете проценты на эту сумму в течение установленного периода времени.

Кроме того, если вы не продадите облигацию до наступления срока ее погашения, в конце периода вы вернете первоначальную сумму, которую вложили. В некоторых случаях вы также можете продать облигацию другому инвестору на вторичном рынке до наступления срока ее погашения.

Различия между корпоративными и государственными облигациями подробно рассматриваются в нашем списке инвестиций с низким уровнем риска.

Прежде всего, не паникуйте

Рецессии и нестабильные рынки могут быть пугающими временами, но если вы инвестируете на долгосрочную перспективу, самое главное – сохранять равновесие. Во многих случаях лучше всего вообще ничего не делать — довериться устойчивости рынка и диверсификации, которую вы заложили в свой долгосрочный портфель.

Ни автор, ни редактор не занимали должности в вышеупомянутых инвестициях на момент публикации.

Об авторах: Крис Дэвис — писатель-инвестор NerdWallet. Он имеет более чем 10-летний опыт работы в агентстве, внештатно и в штате, пишет для финансовых учреждений и обучает финансовых писателей. Подробнее

Сэм Таубе пишет об инвестировании для NerdWallet. Он освещал инвестиционные и финансовые новости с тех пор, как в 2016 году получил степень по экономике. Подробнее

Аналогично…

Найдите лучшего брокера

Просмотрите подборку NerdWallet для лучших брокеров.

Получите больше умных денежных движений — прямо на ваш почтовый ящик

Зарегистрируйтесь, и мы будем присылать вам занудные статьи о денежных темах, которые наиболее важны для вас, а также о других способах помочь вам получить больше от ваших денег.

Является ли инвестирование во время кризиса или рецессии хорошей идеей?

Поделиться

Поделиться этой статьей

Глобальный кризис или экономический спад могут означать повышенную неопределенность и волатильность на инвестиционных рынках. Резкие колебания могут показаться тревожными, даже пугающими, но суматоха также создает возможности. Означает ли это напряжение, что вы должны держаться подальше и избегать рисков? Или вы должны прыгать и искать награды?

Ответ может быть неочевидным или непростым для понимания. А исторические закономерности могут не дать четкого направления или даже очень многих ключей к тому, что может произойти в будущем.

С 1973 по 2009 год экономика США пережила шесть рецессий. Некоторые просуществовали меньше года; другие продлены на целый год или дольше. Пожалуй, единственное, что объединяло все рецессии, это то, что они в конце концов закончились.

Так как же решить, что делать?

Причины инвестировать больше — или нет

Резкое падение цен на акции во время кризиса или рецессии может открыть хорошие возможности для инвестиций. Некоторые компании могут быть недооценены рынком. У других может быть бизнес-модель, которая делает их более устойчивыми к экономическому спаду.

С другой стороны, могут быть причины отступить.

Финансовые рынки имеют тенденцию быть цикличными с повторяющимися моделями расширения, пика, рецессии, дна и восстановления. До сих пор за каждой рецессией следовало восстановление, но восстановление не всегда было большим или наступало быстро.

Более того, не все компании работают одинаково на разных стадиях цикла. Некоторые могут годами не восстанавливаться после рецессии. Другие могут вообще не восстановиться. Если вы инвестируете, вы можете получить прибыль или убыток. Если вы не инвестируете, убытки не будут учитываться, но вы можете пропустить ранние этапы восстановления, или инфляция может со временем подорвать покупательную способность ваших денег.

Как вы решаете? Знайте свои собственные приоритеты

Если у вас прочное финансовое положение, ваш временной горизонт (период времени, в течение которого у вас будут инвестиции) велик, а ваша терпимость к риску высока, вы можете почувствовать, что хотите продолжать инвестировать во время кризиса или рецессии. Если ваше финансовое положение нестабильно, ваш временной горизонт короток или ваша терпимость к риску низка, вы можете быть более склонны воздержаться.

• Экстренные сбережения. Если у вас нет надежного сберегательного счета на случай чрезвычайных ситуаций, вы можете расставить приоритеты перед тем, как инвестировать больше во время кризиса или рецессии. Откладывание средств на случай финансовых затруднений, таких как потеря работы, временная болезнь или инвалидность, должно быть первоочередной задачей независимо от экономических условий.
• Высокозатратный долг. Если вы платите по кредитной карте более высокую ставку, чем, по вашему мнению, вы могли бы заработать на соответствующих инвестициях, погашение долга и устранение этих расходов из вашего бюджета может быть важнее, чем вкладывать больше во время кризиса или рецессии.
• Краткосрочные нужды. Если вы предполагаете, что вам потребуются наличные деньги для краткосрочных расходов, таких как аренда, ремонт дома, обучение в колледже или медицинские расходы, или если вы планируете выйти на пенсию в течение следующих нескольких лет, вы можете не захотеть инвестировать больше, потому что ваш временной горизонт может оказаться слишком коротким для вас, чтобы возместить любые потери.
• Пенсионные сбережения. Сбережения на пенсию должны быть важной целью даже во время кризиса или рецессии. Если у вас есть пенсионный план или индивидуальный пенсионный счет, вы можете продолжать инвестировать, чтобы воспользоваться льготами по подоходному налогу и льготами вашего работодателя, если вы их получите.

Стратегии инвестирования

Инвестиционные решения очень индивидуальны и во многом зависят от личных обстоятельств. Это особенно верно во время экономического подъема или рецессии.

Например, молодой человек с хорошим здоровьем, стабильным доходом и хорошими карьерными перспективами может быть более склонен инвестировать во время кризиса или рецессии, чем пожилой человек или человек со слабым здоровьем, который полагается на ограниченные сбережения на повседневные расходы. Ключевое отличие заключается во временном горизонте. Молодой человек может пережить колебания рынка и заработать больше дохода, чтобы компенсировать любые убытки, в то время как пожилой человек не может.

Эти общие положения могут не относиться ко всем инвесторам в таких ситуациях. У молодого человека также могут быть дети, и он может отдавать предпочтение сбережениям на свое образование. Пожилой человек также может иметь значительные активы и хотеть создать богатство для следующего поколения. В этих случаях временной горизонт может быть перевернут.

Кроме того, некоторые инвесторы, естественно, могут иметь более высокую терпимость к риску, чем другие, и могут чувствовать себя более комфортно, инвестируя в неспокойные и нестабильные времена, независимо от их личной ситуации.

Если вы решили инвестировать, будь то кризис или рецессия или нет, есть способы снизить риск. Три проверенные временем стратегии — это диверсификация, стоимостное инвестирование и усреднение долларовой стоимости.

• Диверсификация. Диверсификация относится к инвестированию в широкий спектр акций, облигаций и фондов, которые соответствуют вашему временному горизонту и допустимому риску. Цель состоит в том, чтобы сбалансировать риск того, что некоторые из ваших инвестиций будут работать лучше, чем другие. Вам не нужно инвестировать во все, чтобы быть хорошо диверсифицированным, но вы должны, как минимум, выбрать акции более чем одной компании.
• Стратегическое инвестирование. Во время кризиса или рецессии вы можете избегать инвестиций в компании или отрасли, которые, как известно, являются циклическими, спекулятивными или сопряженными с высоким риском, например, непроверенные стартапы, гостиничные услуги, а также производители и розничные продавцы предметов роскоши. Вместо этого вы можете искать надежные компании с низким уровнем долга, хорошим денежным потоком и устоявшимися рынками для своих продуктов и услуг. Примеры могут включать коммунальные услуги, оборонные подрядчики, продуктовые и дисконтные магазины, ритуальные услуги и производителей огнестрельного оружия, алкогольных напитков, косметики и товаров народного потребления.
• Усреднение стоимости в долларах.